集微咨询：蓝牙技术更多潜力释放 应用市场实现逆势增长

集微咨询（JW insights)认为：
– 蓝牙芯片行业快速发展，BLE芯片市场发展潜力巨大。
– 可穿戴设备是市场增长的关键驱动因素，TWS蓝牙耳机芯片尤为突出。
– 多潜力蓝牙市场应用助推，将实现逆势增长。
蓝牙芯片是一种集成蓝牙功能的电路集合，用于短距离无线通信。根据蓝牙传输标准划分，蓝牙芯片可分为经典蓝牙芯片及BLE（低功耗蓝牙）芯片。若按蓝牙的应用类别划分，主要有音频流设备、数据传输、定位服务，以及Mesh网络等。

Gartner数据显示，2020年全球蓝牙芯片厂商营收为20.34亿美元，2019年为18.14亿美元，增长12.1%。2020年蓝牙芯片厂商收入排名前五的分别是：高通（Qualcomm）、Nordic（Nordic Semiconductor）、Apple、恒玄科技（BES）、英飞凌（Infineon Technologies）。
从整体的蓝牙芯片全球市场格局看，集微咨询（JW insights）认为，蓝牙芯片行业参与者主要为国外半导体大厂，代表公司有高通、德州仪器、Dialog、Nordic、联发科等；国内主要有博通集成、炬芯科技、恒玄科技、珠海杰理、中科蓝讯等。另外，还有以泰凌微、桃芯科技为代表的蓝牙芯片初创企业，通过垂直化产品进入市场，在特定方向（如：低功耗蓝牙芯片（BLE））以及应用场景具备良好竞争实力。
随着蓝牙标准的演进蓝牙应用经历不同场景
随着蓝牙标准的演进，在蓝牙应用上也经历不同的场景。
4.0版本之前的蓝牙主要用于电脑，手机等设备，作为数据和音频传输的接口。受益于其作为手机标配，蓝牙在互联网生态中优势地位明显。
4.0/4.2版本应用场景主要为各种小互联设备，智能家居，智能楼宇等等，带动可穿戴，智能家居等领域的浪潮，催生了一大批基于连接和数据的物联网应用公司、模组公司。
5.0及5.1版本的发布除了在传统的应用上对效率和用户体验带来质变之外，还给蓝牙带来了更为广阔的应用空间，包括组网与位置服务。应用场景也随之扩展到智慧城市、工业互联、汽车、医疗等各个场景。
蓝牙BLE芯片市场发展潜力巨大
低功耗蓝牙芯片技术是低成本、短距离、可互操作的鲁棒性无线技术，工作在免许可的2.4GHz ISM射频频段，有BLE4.0，BLE4.1，BLE4.2，BLE5.0，BLE5.1，BLE5.2等多个协议版本。
在低功耗蓝牙芯片市场中，存在单模和双模两种不同的芯片设计。单模蓝牙芯片是指仅支持低功耗传输功能的芯片，而双模蓝牙除了支持低功耗传输以外，还支持经典蓝牙传输，这就使得蓝牙芯片可以兼容4.0以下的版本。

图片来源：蓝牙技术联盟

蓝牙技术联盟(Bluetooth SIG)发布的2021蓝牙市场报告预测，至2025年，蓝牙设备的年出货量将从2020年的40亿台增长至60亿余台，2020-2025期间年复合增长率（CAGR）为10%。低功耗蓝牙单模式设备的出货量预计将在未来五年内增长三倍以上。低功耗蓝牙将继续对市场产生决定性影响，预计到2025 年，96%的蓝牙设备将包含低功耗蓝牙。

从BLE芯片厂商来看，Nordic、Dialog、德州仪器三家海外BLE芯片厂商共计占全球BLE芯片市场份额比例为61%，其中Nordic占比为40%，位居第一名。从市场占比看，国内BLE仍处于初级发展阶段，与海外蓝牙芯片厂商的性能相比，国内蓝牙芯片厂商的BLE产品仍具有较大差距。

但随着国内需求驱动和政策驱动，国内高端 BLE 进口替代机会逐渐凸显。集微咨询（JW insights）分析认为，TWS蓝牙耳机芯片是国内外厂商缩小差距的契机，国内芯片厂商如果能够在巨大市场面前抓紧机会，积累技术和市场基础，或将成为行业的领头羊。

可穿戴设备是市场增长的关键驱动因素

蓝牙技术联盟发布《2021年蓝牙市场最新资讯》称，尽管新冠疫情爆发使蓝牙设备2020年的出货量增长速度延缓一年，智能手机和汽车等市场表现明显不佳，但可穿戴设备和定位系统等部分市场实现了大幅增长。

IDC《中国无线耳机市场季度跟踪报告，2021年第二季度》显示，2021年上半年中国无线蓝牙耳机市场出货量为5,374万台，同比增长26.8%。其中，真无线耳机增长速度领跑整体蓝牙耳机市场，2021年上半年出货量3,625万台，同比增长32.1%。

具体从中国市场看，IDC预计，2021年中国蓝牙耳机市场出货量1.2亿，同比增长26%。

集微咨询（JW insights）认为，可穿戴设备中蓝牙耳机市场出货量明显增长。近两年，受到厂商重点布局、价格下降以及新功能新形态的带动，蓝牙耳机将保持较为快速的增长。
同时，集微咨询（JW insights）认为，2021年受疫情影响叠加汽车“缺芯”，汽车产量削减，将进而导致车载电子对蓝牙芯片市场的需求降低。

多潜力市场应用将助推实现逆势增长
根据《2021年蓝牙市场最新资讯》所强调的蓝牙解决方案领域的主要趋势不难看出，未来在蓝牙位置服务、LE Audio技术应用方向、商业互联照明方向市场前景可观。

01 蓝牙位置服务设备将在未来五年内出现反弹并呈上升趋势
新冠疫情的爆发和由此引发的出行和工作限制导致了短期内蓝牙位置服务的部署量有所减少。然而，由于市场对资产追踪和室内定位用例仍持续抱有兴趣，分析师预计蓝牙位置服务部署量将在2021年底前实现反弹，并从现在起到2025年实现32%复合年增长率。此外，预计至2025年，蓝牙医疗位置服务的部署量将增长5倍。

02 LE Audio将推动未来销量和用例的大幅增长
预计2021年LE Audio技术规格的完成将进一步加强蓝牙生态系统，并推动对蓝牙耳机和扬声器的更大需求，预计2021年至2025年期间，蓝牙音频传输设备的年出货量将增长1.5倍。集微咨询（JW insights）预计2022年新版的安卓系统中将支持LE Audio功能。

03 蓝牙商业互联照明成为主流
蓝牙设备网络的主要任务是支持楼宇自动化、控制和运营效率，LED的普及、更高的能效、更快的部署能力和更高质量的使用体验都推动着对商业互联照明解决方案的需求。预计到2029年，该市场的营收将达到191亿美元。商业互联照明和智能家居解决方案是增长最快的蓝牙设备网络解决方案领域，其未来五年的复合年增长率预计将达到34%。

总结
总体看来，低功耗蓝牙首先在可穿戴领域爆发，而未来的爆发点主要集中在物联网技术应用领域，如：智能家居、智慧楼宇、智慧城市、智能工业等领域。根据蓝牙技术的发展历程，长期来看，由新技术功能带动的体验性消费、应用需求将是蓝牙市场持续增长的重要动力。